EU-Volumen 2,3 Bio. €/Jahr, 90 % des Betrags sofort vorgeschossen, Provision 0,5-2,5 % + Marge EURIBOR+1,5-3,5 %. Der mächtigste Liquiditätshebel für europäische KMU.
Liquidität analysierenVier Situationen, in denen Factoring einer Bankkreditlinie überlegen ist.
Ihre Kunden zahlen 60-90 Tage und Sie brauchen Cash binnen 48 h. Factoring schießt 90 % sofort vor, den Rest erhalten Sie, wenn der Kunde zahlt.
Ihr Auftragsbuch verdoppelt sich, Ihr Working Capital explodiert. Factoring finanziert Wachstum ohne Eigenkapitalverwässerung oder höhere Bankschulden.
Der Factor übernimmt Mahnungen, Mahnverfahren und Streitigkeiten. Sie sparen eine Buchhalter-Vollzeitkraft und konzentrieren sich auf den Vertrieb.
Echtes Factoring (ohne Rückgriff) überträgt das Insolvenzrisiko auf den Factor. Geht der Kunde pleite, behalten Sie das Geld. Unverzichtbar im B2B-Export.
Wählen Sie nach Bedarf an Finanzierung, Verwaltung oder Absicherung.
Der Factor schießt 80-90 % vor, behält aber den Rückgriff bei Zahlungsausfall. Günstiger (Provision 0,4-1,5 %), aber das Risiko bleibt bei Ihnen.
Der Factor übernimmt das Insolvenzrisiko (mit Kreditversicherung Coface, Allianz Trade, Atradius). Teurer (Provision 0,8-2,5 %), dafür Null-Risiko für Sie.
Der Käufer (Großunternehmen) richtet das Programm ein: Lieferanten werden in 7 Tagen vom Factor bezahlt, der Käufer zahlt nach 90 Tagen. Win-win für die Lieferkette.
Penetration / BIP, übliche Provision, Finanzierungsmarge und Hauptakteure — Daten geprüft im April 2026.
| Land | Penetration | Provision | Fin.-Marge | Hauptakteure |
|---|---|---|---|---|
| ATAustria | 4.6 % | 0.5–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | Raiffeisen Factor Bank, Intermarket Bank, FactorPlus |
| BEBelgium | 19.2 % | 0.4–2.0 % | EURIBOR + 1.2–3.0 % | BNP Paribas Fortis Factor, ING Commercial Finance, KBC Commercial Finance |
| BGBulgaria | 4.1 % | 1.0–3.0 % | EURIBOR + 2.5–5.0 % | UniCredit Bulbank Factoring, DSK Bank Factoring, FIBank Factoring |
| HRCroatia | 5.3 % | 0.7–2.5 % | EURIBOR + 2.0–4.0 % | PBZ Faktoring, Erste Faktoring, Privredna banka Factoring |
| CYCyprus | 8.5 % | 0.8–2.5 % | EURIBOR + 2.0–4.0 % | Bank of Cyprus Factoring, Hellenic Bank Factoring |
| CZCzech Republic | 5.2 % | 0.5–2.0 % | PRIBOR + 1.5–3.5 % | ČSOB Factoring, Komerční banka Factoring, Erste Factoring |
| DKDenmark | 5.4 % | 0.5–2.0 % | CIBOR + 1.5–3.0 % | Danske Bank Finance, Nordea Finance, Midt Factoring |
| EEEstonia | 7.8 % | 0.6–2.0 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | SEB Factoring, Swedbank Factoring, LHV Factoring |
| FIFinland | 13.2 % | 0.5–2.0 % | EURIBOR + 1.0–3.0 % | Nordea Finance, OP Financial Group, Handelsbanken Finans |
| FRFrance | 14.8 % | 0.5–2.5 % | EURIBOR + 1.0–3.5 % | BNP Paribas Factor, Crédit Agricole Leasing & Factoring, Eurofactor (Crédit Agricole), Société Générale Factoring |
| DEGermany | 8.4 % | 0.4–2.0 % | EURIBOR + 1.0–3.0 % | Targobank Factoring, Coface Finanz, Deutsche Factoring Bank, BNP Paribas Factor Germany |
| ELGreece | 5.7 % | 0.7–2.5 % | EURIBOR + 2.0–4.0 % | Eurobank Factors, NBG Factors, Piraeus Factoring |
| HUHungary | 3.1 % | 0.6–2.5 % | BUBOR + 1.5–3.5 % | OTP Faktoring, MagNet Bank Factoring, K&H Factoring |
| IEIreland | 8.6 % | 0.5–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | AIB Commercial Finance, Bibby Financial Services Ireland, Close Brothers Commercial Finance |
| ITItaly | 14.2 % | 0.5–2.5 % | EURIBOR + 1.0–3.5 % | Intesa Sanpaolo Mediocredito Italiano, UniCredit Factoring, Banca Sistema, BFF Banking Group |
| LVLatvia | 4.7 % | 0.7–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | SEB Factoring, Swedbank Factoring, Citadele Faktorings |
| LTLithuania | 8.1 % | 0.6–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | SEB Factoring, Swedbank Factoring, Šiaulių bankas Factoring |
| LULuxembourg | 3.2 % | 0.5–2.0 % | EURIBOR + 1.0–3.0 % | BGL BNP Paribas Factor, ING Luxembourg Factoring |
| MTMalta | 1.8 % | 1.0–3.0 % | EURIBOR + 2.0–4.0 % | Bank of Valletta Factoring, HSBC Malta Factoring |
| NLNetherlands | 13.1 % | 0.4–2.0 % | EURIBOR + 1.0–3.0 % | ABN AMRO Commercial Finance, ING Commercial Finance, Rabo Commercial Finance, Bibby Financial Services |
| PLPoland | 8.5 % | 0.5–2.5 % | WIBOR + 1.5–3.5 % | ING Commercial Finance, BNP Paribas Faktoring, Pekao Faktoring, Coface Polska |
| PTPortugal | 16.2 % | 0.6–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | Eurofactor Portugal (Crédit Agricole), Millennium BCP Factoring, Santander Factoring |
| RORomania | 4.8 % | 0.7–2.5 % | ROBOR + 2.0–4.0 % | BCR Factoring, Banca Transilvania Factoring, ING Factoring Romania, Coface Romania |
| SKSlovakia | 4.7 % | 0.6–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | VÚB Factoring (Intesa Sanpaolo), Tatra banka Factoring, Slovenská sporiteľňa Factoring |
| SISlovenia | 3.4 % | 0.7–2.5 % | EURIBOR + 1.5–3.5 % | NLB Factoring, SID Banka Factoring, Prvi Faktor |
| ESSpain | 17.5 % | 0.5–2.5 % | EURIBOR + 1.0–3.5 % | Banco Santander Factoring, BBVA Factoring, CaixaBank Factoring, Eurofactor España |
| SESweden | 6.8 % | 0.5–2.0 % | STIBOR + 1.0–3.0 % | Svea Ekonomi, Handelsbanken Finans, SEB Factoring, Nordea Finance |
Die Gesamtkosten einer Factoring-Transaktion gliedern sich in 3 Posten. Für eine 10 000-€-Rechnung mit 60 Tagen Zahlungsziel rechnen Sie mit ca. 80-200 € Gesamtkosten je nach Risikoprofil.
Factoring-Provision: 0,5 bis 2,5 % des Bruttorechnungsbetrags (deckt Verwaltung, Inkasso und ggf. Kreditversicherung)
Finanzierungsmarge: 3M EURIBOR + 1,5 bis 3,5 Punkte (Kosten des Vorschusses während der Kreditdauer)
Nebenkosten: Kontoeröffnung (0-300 €), Bearbeitungsgebühr je Abtretung (0-15 €), Kreditversicherung zusätzlich bei echtem Factoring
Kostenlose 5-Minuten-Diagnose: DSO-Audit, Kostensimulation, Vergleich mit Bankkreditlinie.
Liquidität analysierenBei klassischen Verträgen liegt die Schwelle in der Regel bei 300 000 bis 500 000 € B2B-Jahresumsatz. Darunter wiegen Fixkosten zu schwer. Seit 2020 nehmen mehrere Digitalanbieter (Defacto, Hokodo, Karmen, Aria…) Selbstständige ab 50 000 € Umsatz auf, mit Einheitsprovision von 1-3 % ohne Bindung.
Ja, aber unterschiedlich je nach Art. Mit Rückgriff: Die Forderung bleibt im Aktiva, der Vorschuss wird als kurzfristige Bankverbindlichkeit gebucht. Ohne Rückgriff: Die Forderung wird ausgebucht (entkonsolidiert nach IFRS 9) und verbessert Bilanzkennzahlen. Starkes Argument für Mittelständler vor LBO oder IPO.
Hängt vom Vertrag ab. Beim notifizierten Factoring (am häufigsten) wird der Kunde durch Vermerk auf der Rechnung informiert und zahlt direkt an den Factor. Beim stillen Factoring (nur für große Unternehmen mit exzellentem Rating) wird der Kunde nicht informiert, Sie kassieren weiter und überweisen an den Factor.
Skonto (1-2 % bei Zahlung in 10 Tagen) ist einfacher, ohne Bindung und ohne Fixkosten — hängt aber vom Kunden ab (kann ablehnen). Factoring ist systematisch, aber im Schnitt teurer (3-5 % all-in vs. 1-2 % Skonto) und bindet auf Zeit. Faustregel: Skonto bei 1-3 verlässlichen Großkunden, Factoring bei diversifiziertem Portfolio von 20+ B2B-Kunden.
Drei Kernkriterien: (1) Geografie — prüfen Sie, ob der Factor Ihre Kundenländer abdeckt, idealerweise paneuropäisch (BNP Paribas Factor, Coface, Eurofactor); (2) Branche — manche Factoren lehnen Bau, Zeitarbeit, Gesundheit ab; fragen Sie nach akzeptierten Branchen; (3) Preisgestaltung — vergleichen Sie die All-in-Kosten (Provision + Marge + Gebühren) über 12 Monate, nicht nur die Provision. Holen Sie immer 3 Konkurrenzangebote ein.