V rámci podpory podnikatelů při jejich žádostech o financování se vynořuje jeden závěr. Dokument, který činí rozdíl u bankéře, není vypravovací business plán se svou krásnou SWOT analýzou. Je to tabulka předpokládaného cash flow.
Proč? Protože si bankéř pokládá jedinou otázku: "Bude tato společnost schopna splácet splátu půjčky každý měsíc?" Plán cash flow přímo odpovídá na tuto otázku.
Struktura dobrého plánu cash flow
Příjmy (co přichází)
Uveďte měsíc po měsíci:
- Realizovaný obrat (pozor: ne fakturovaný obrat, ale to, co se skutečně vybere, s ohledem na doby platby)
- Dotace a pomoc
- Vklady kapitálu
- Vybavené půjčky
- Vrácení DPH (pokud je použitelné)
Výdaje (co odchází)
- Nákup zboží / surovin
- Nájemné a nájemní poplatky
- Čisté mzdy
- Sociální pojistění (s měsíčním zpožděním)
- Daně a poplatky
- Pojištění
- Honoráře (účetní, právník)
- Splátky půjček
- Investice
- Komunikační a marketingové náklady
- Cestovní náklady
- Různé a nepředvídané (5 % z celkových výdajů)
Měsíční zůstatek
Příjmy - výdaje = zůstatek za měsíc. Přidáno k zůstatku předchozího měsíce = dostupná hotovost na konci měsíce.
4 chyby, které diskreditují předpověď
1. Obrat, který stoupá v přímé linii – vaše předpověď ukazuje +15 % každý měsíc bez jediného poklesu? Bankéř tomu nevěří. Zahrňte sezónnost vaší činnosti, jeden slabý měsíc v červenci, postupné spuštění. Jde o věrohodnost celého plánu.
2. Nedostatečně odhadnuté náklady – zapomenutí na sociální pojistění majitele, povinné zdravotní pojištění, bankovní poplatky, obnovu zařízení. Bankéř zná typické náklady vašeho odvětví: pokud vidí mezeru, položí si otázku.
3. Ignorovaný pracovní kapitál – fakturujete 10 000 eur v lednu, ale zaplatíte až v březnu (60denní lhůta). Pokud váš plán cash flow uvedl 10 000 eur v lednu, je nesprávný. Rozdíl mezi fakturací a příjmem je první příčinou nedostatku hotovosti.
4. Žádný degradovaný scénář – bankéř chce vědět, co se stane, pokud váš obrat bude o 20 % nižší, než se očekávalo. Přidejte záložku "pesimistický scénář" s degradovanými předpoklady. Pokud zůstane hotovost pozitivní i v tomto případě, získáte body.
Jak předpověď předložit bankéři
Připravte tabulku minimálně na 18 až 24 měsíců. Bankéř chce vidět za hranici prvního roku, protože druhý rok často přináší problémy (konec pomoci, první splátky půjček).
Vysvětlete každý předpoklad. Obrat v měsíci 3 je 8 000 eur: na čem to zakládáte? Kolik klientů, jaký průměrný nákupní košík, jaký zdroj akvizice? Čím více jsou vaše předpoklady dokumentovány, tím více vám bankéř věří.
Ukažte, že víte, jak to řídit. Podnikatel, který přijde se strukturovaným plánem cash flow, ukazuje, že umí hospodařit. Je to signál kompetence stejně důležitý jako samotná čísla.
Dobrá předpověď cash flow je z 80 % přísnost a z 20 % intelektuální upřímnost. Lépe vychází realistický plán, který vás trochu znepokojuje, než optimistický plán, který nedrží vodu.